Pierwszy przegląd zeszłotygodniowych wydarzeń:EUR/USD. Zgodnie z oczekiwaniami, przemówienie szefa Fed okazało się dość interesujące. Jerome Powell przedstawił Kongresowi półroczny raport na temat polityki pieniężnej, z którego wynika, że nie wszystko jest tak dobre, jak byśmy sobie tego cieszyli, jeśli chodzi o ożywienie gospodarki USA. Po wzroście aktywności gospodarczej latem 2020 r. nastąpił spadek tempa wzrostu gospodarczego. Spadek bezrobocia zwolnił, a wydatki gospodarstw domowych również nie rosną. Po zamieszkach i zawirowaniach w 2020 r. wiele uwagi po wiele uwagi po przykłada się do zróżnicowania społeczno-demograficznego, ale obraz też nie jest najróżniejszy. Bezrobocie wśród “białych” Amerykanów, według Fed, wynosi 5,7%, podczas gdy wśród Latynosów – 8,6%, a wśród Afroamerykanów jest jeszcze wyższe – 9,2%. Istnieje również dyskryminacja ze względu na płeć: w ostatnim miesiącu 2020 r. mężczyźni zyskali 16 000 nowych miejsc pracy, podczas gdy kobiety, wręcz przeciwnie, straciły 140 000. Wszystkie powyższe budzi pewne wątpliwości co do wczesnego ożywienia amerykańskiej gospodarki, prowadzi do spadku nastrojów ryzyka i uderza w rynek akcji i dolara amerykańskiego. Inwestorzy przenoszą uwagę na długoterminowe obligacje skarbowe. Od początku 2021 r. rentowność 10-letnich obligacji skarbowych wzrosła z 0,91% do 1,56%, a ich wzrost stał się ostatnio szczególnie zauważalny. Jeśli chodzi o indeksy giełdowe (zwłaszcza akcje spółek technologicznych), to w związku z tym gwałtownie spadają. Na przykład S&P500 tracił do 3,8% w ciągu zaledwie dwóch dni – 25-26 lutego, podczas gdy Nasdaq Composite zatonął o ponad 3%. Indeks dolara DXY również stopniowo zbliża się do minimów z 2018 r., tracąc w tym roku około 9%. W takiej sytuacji większość analityków (65%) oczekiwanie osłabienia dolara i wzrostu do strefy 1,2200-1,2300, co się stało: na poziomie tygodniowym, 25 lutego, para EUR/USD zbliżała się do 1,2245. Jednak wtedy wydaje się, że inwestorzy zmienili zdanie i zaczęli zdawać sobie sprawę, że rosnąca rentowność długoterminowych papierów skarbowych bezpośrednio wpływa na wzrost stóp na bieżących kredytów konsumenckich. I to od razu przywodzi na myśl kryzys kredytów hipotecznych z 2008 r., który zapoczątkował serię poważnych bankructw. W rezultacie dolar nieco się umocnił, a para EUR/USD spadła do strefy 1,2070-1,2100 – miejsce, w którym było to już kilka razy od grudnia ubiegłego roku. Można to powiedzieć tylko o jednej rzeczy: zamieszaniu na rynku i braku jasności co do perspektyw gospodarek europejskich i amerykańskich; GBP/USD. Zgodnie z przewidywaniami, przemówienie premiera Borisa Johnsona w poniedziałek 22 lutego, a także oczekiwanie pozytywnych danych z brytyjskiego rynku pracy we wtorek 23 lutego, nadal pchały parę GBP/USD do maksimów z 2018 r., podnosząc go do poziomu 1,4240. I oczywiście, dynamika pary nie mogła mieć wpływu na to, co działo się w Stanach Zjednoczonych. W związku z tym, powtarzając parabolę EUR/USD, para GBP/USD udała się w czwartek 25 lutego na południe, zwłaszcza, że została wykupiona, a jakiś powód był po prostu potrzebny do zysku na funtze. W piątek, po stracie 355 punktów, para znalazła lokalne dno na poziomie 1,3885. Po tym nastąpiło odbicie i wykończenie na poziomie 1,3930; USD/JPY. Mówiono w zeszłym tygodniu, że ta para poruszała się w średnim okresie kanału bocznego 102.60-107.00. Tylko 35% ekspertów uważało wtedy, że para nie zakończyła jeszcze ruchu do górnej granicy tego zakresu handlowego. To prawda, że 75% oscylatorów i 80% wskaźników trendu na D1 było po ich stronie, co dało dodatkową wagę tej prognozie, która okazała się całkowicie poprawna. Para USD/JPY zanotowała 26-tygodniowy poziom 106,70 w drugiej połowie piątku, 26 lutego. Jeśli chodzi o końcowy akord, brzmiało to na wysokości 106,55; cryptocurrencies. Wielokrotnie pisaliśmy, że obecność dużych inwestorów instytucjonalnych na rynku kryptowalut jest mieczem obosiecznym. Z jednej strony mogą mocno pchać rynek w górę, a z drugiej strony mogą rozbić notowania, jeśli naprawią zyski. Ponadto działania i nastroje takich instytucji są w dużym stopniu uzależnione od działań i nastrojów organów regulacyjnych i innych agencji rządowych. Czuliśmy to wszystko w pełni w zeszłym tygodniu. Po tym, jak 21 lutego bitcoin osiągnął rekordowy poziom 58 275 USD, inwestorzy z niecierpliwością czekali na wzrost o 60 000 USD. Nastąpił jednak nagły odwrót i gwałtowny spadek o 23% do 44 985 USD. Następnie zbiórka do 50 000 USD i ponowny spadek – do 44 000 USD. Według wielu ekspertów, przyczyną masowego utrwalenia zysków przez “wieloryby” było oświadczenie byłego szefa Fed, a teraz sekretarz skarbu USA Janet Yellen na spekulacyjny charakter kryptowaluty i możliwość wykorzystania jej do prania pieniędzy. Według analityka Svena Henricha, szef Ministerstwa Finansów wypowiedział wojnę bitcoinowi. “Waluty cyfrowe mogą zapewniać szybsze i tańsze płatności. Ale jest wiele kwestii do zbadania, w tym ochrony konsumentów i prania pieniędzy”, powiedziała Janet Yelen, wspominając również o możliwości uruchomienia własnej waluty cyfrowej Banku Centralnego (CBDC). Spadek bitcoina mógł być również ułatwiony przez spadek globalnych indeksów firm technologicznych i początek szczepień na dużą skalę przeciwko coronavirusowi, ale najważniejsze jest stanowisko rządu USA. Według Bloomberga, w kontekście spadku kursu bitcoina, szef Tesli i SpaceX, Elon Musk, stracił pierwsze miejsce w rankingu najbogatszych ludzi na świecie. Akcje Tesli spadły o 8,6%, w wyniku czego Musk stracił 15,2 miliarda dolarów. Jednocześnie spadek bitcoina, według Bloomberga, może być częściowo spowodowany oświadczeniem samego Muska, który nazwał ceny kryptowalut zbyt wysokimi. Nie bez powodu mówią, że słowo jest srebrne, a milczenie jest złotem. Musk lepiej byłoby utrzymać usta zamknięte J. Oczywiście, ktoś przegrywa, a ktoś znajdzie. Tak więc, na przykład, z powodu awarii technicznych, niektórzy klienci filipińskiej giełdy kryptowalut PDAX byli w stanie kupić bitcoina prawie 10 razy taniej niż cena rynkowa, raporty Bitpinas. Jeden z użytkowników przyznał, że kupił bitcoiny za 300 000 pesos (6150 USD), podczas gdy średnia cena rynkowa BTC wynosiła około 50 000 USD, po czym przeniósł kryptowalutę do swojego portfela. Dzień później PDAX wysłał mu list z żądaniem zwrotu bitcoinów, ale prawnik kupującego twierdzi, że “transakcja była zgodna z prawem, zgodnie z obowiązującymprawem, a PDAX nie może wycofać transakcji jednostronnie”. Inny klient tej giełdy kryptowalut niespodziewanie znalazł 40 miliardów filipińskich pesos czyli około 820 milionów dolarów na swoim koncie. Nie wiadomo, czy był w stanie wycofać ten “prezent” z PDAX. Ogólnie rzecz biorąc, wiarygodność giełd kryptowalut jest nadal dość bolesnym tematem. Według agencji BDCenter Digital, Kraken, Coinbase i Binance są najbezpieczniejszymi giełdami. Tutaj można również zauważyć firmę maklerską NordFX, której klienci mogą również dokonywać transakcji i przechowywać depozyty w kryptowalutach. W ciągu 13 lat tego brokera, nie miał ani jednego hacka i ani grosza funduszy klientów zostało utracone. W piątek wieczorem, 26 lutego, para BTC/USD utrzymuje się w strefie 46 000 USD. Całkowita kapitalizacja rynkowa spadła w ciągu tygodnia z 1,625 mld USD do 1,410 mld USD. I Crypto Fear & Greed Index wreszcie wyszedł z silnej strefy wykupienia do poziomów neutralnych, spada z 93 do 55. Jeśli chodzi o altcoins, jest zarówno dobre i złe wieści. Na przykład największy producent procesorów graficznych – amerykańska firma technologiczna Nvidia ogłosiła plany wydania serii kart graficznych specjalnie do wydobywania Ethereum. Według CNBC, można się spodziewać, że pojawią się w sprzedaży w marcu tego roku. Ale wygląda na to, że trudne czasy nie zakończą się dla Ripple. Jedna z największych na świecie usług transferu pieniędzy, MoneyGram, odmówiła korzystania z produktu opartego na tokenie XRP ze względu na roszczenia amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) przeciwko Ripple. Na tle roszczeń SEC, oprócz MoneyGram, Coinbase i OKCoin, Galaxy Digital, Bitstamp, B2C2, eToro i Kraken już odmówiły obsługi tokenu XRP. Firma zarządzająca aktywami Grayscale Investments ogłosiła likwidację funduszu inwestycyjnego opartego na XRP, a 21Shares usunęła token Ripple ze swoich produktów notowanych na giełdzie. W rezultacie Ripple stracił w zeszłym tygodniu do 45% swojej wartości, a para XRP/USD handlowała na poziomie 0,42 USD wieczorem 26 lutego.Jak dla prognozy na nadchodzący tydzień, podsumowując opinie wielu ekspertów, a także prognozy wykonane na podstawie różnych metod analizy technicznej i graficznej, możemy powiedzieć, co następuje: EUR / USD. Dane podane w pierwszej części przeglądu potwierdzają opinię kierownictwa Rezerwy Federalnej USA, że jest jeszcze bardzo, bardzo wcześnie, aby mówić o jakimkolwiek ograniczeniu programu luzowania ilościowego (QE), a także o podnoszeniu stóp procentowych. W związku z tym Fed będzie kontynuował swoją miękką politykę pieniężną, nawet gdy oczekiwania inflacyjne wzrosną, co jest spowodowane podwojeniem bilansu Fed w ciągu ostatniego roku. Jednak nie tylko STANY Zjednoczone mają problem z rosnącym zadłużeniem krajowym. Europa doświadcza podobnych problemów, a stopa procentowa jest jeszcze niższa niż po drugiej stronie Atlantyku. Rośnie również rentowność europejskich rządowych papierów wartościowych. W związku z tym stopa obligacji 10-letnich w Niemczech osiągnęła 11-miesięczny poziom. Ogólnie rzecz biorąc, możemy powiedzieć, że równowaga między problemami i osiągnięciami Starego i Nowego Świata pozostaje średnio na tym samym poziomie, doświadczając niewielkich tymczasowych wahań, co znajduje odzwierciedlenie w trzymiesięcznym trendzie bocznym pary EUR/ USD. Jeśli spojrzymy na jego wykres, widać, że od grudnia 2020 r. większość czasu porusza się w dość wąskim przedziale handlowym 1,2050-1,2185, z emisjami do 1,1950 i 1,2350. Jeśli mówimy o krótkim okresie, 70% analityków uważa, że para będzie nadal spadać do strefy 1,1950-1,2000. Są one wspierane w tym przez 75% oscylatorów na H4, pozostałe 25% daje sygnały, że para jest wyprzedana. Jeśli chodzi o oscylatory na D1, istnieją w przybliżeniu równe udziały w kolorach czerwonym, zielonym i szarym neutralnym. 95% wskaźników trendu na H4 i 65% na D1 są pomalowane na czerwono. Ale analiza graficzna w obu przedziałach czasowych daje pierwszeństwo ruchowi w górę pary. Poziomy oporu to 1,2170 1,2240 i 1,2270. Jednak po tym pchnięciu na północ, analiza graficzna na D1 zwraca spadek pary w marcu do wsparcia na 1,1950. A teraz o wydarzeniach nadchodzącego tygodnia, których będzie sporo. Po pierwsze, czekamy na wystąpienia szefowej EBC Christine Lagarde w poniedziałek 01 marca i szefa amerykańskiej Rezerwy Federalnej Jerome’a Powella w czwartek 4 marca. Statystyki dotyczące rynków konsumenckich Niemiec i UE zostaną opublikowane 1 marca, 02 i 04. Jeśli chodzi o amerykańskie statystyki makro, wskaźniki aktywności biznesowej ISM w sektorze wytwórczym i prywatnym będą znane w poniedziałek i środę. Ponadto dane z rynku pracy zostaną opublikowane w środę i piątek. Ponadto, zgodnie z prognozami, możliwy jest znaczny wzrost nowych miejsc pracy utworzonych poza amerykańskim sektorem rolnym (NFP) – z 49K do 148K; GBP/USD. Po pierwsze, odczyty wskaźników technicznych. Oscylatory: 90% na H4 patrzy na południe, 10% znajduje się w strefie wyprzedania; tylko 15% patrzy na południe na D1, 50% na północy, a 35% jest neutralnych. Wskaźniki trendu: 80% patrz na południe na H4, 20% na północ, 25% na południe na D1, 75% na północ. Analiza graficzna D1 rysuje trend boczny w zakresie 1,3860-1,4240. I oczywiste jest, że ponieważ para zakończyła poprzedni tydzień bliżej dolnej granicy tego kanału, będzie poruszać się w górę. 60% ekspertów zgadza się z tą prognozą. Poziomy oporu to 1,3960, 1,4055, 1,4085 i 1,4175. Pozostałe 30% uważa, że para przełamie dolną granicę kanału 1,3860, a następnie wsparcie około 1,3800 i pójdzie do strefy 1,3600-1,3760. Należy zauważyć, że przy przechodzeniu z prognozy tygodniowej do miesięcznej, liczba zwolenników niedźwiedzi wzrasta do 65%. USD/JPY. Przemiesięczny trend spadkowy tej pary został zatrzymany 6 stycznia i skręcił na północ, przechodząc do kanału w górę. Według analizy graficznej na D1, para USD/ JPY prawie osiągnęła teraz górną granicę, która znajduje się w strefie 106.70-107.00 i wkrótce powinna odbić się na południu. Taki scenariusz jest wspierany przez 25% oscylatorów dających sygnały o wykupieniu pary. Oczywiste jest, że pozostałe 75% oscylatorów i 100% wskaźników w obu ramach czasowych są do tej pory w kolorze zielonym. Jeśli chodzi o ekspertów, jedna trzecia z nich stoi po stronie byków, jedna trzecia głosuje na niedźwiedzie, a trzecia zajmuje neutralne stanowisko. Jednak w okresie przejściowym z prognozy tygodniowej do miesięcznej 75% analityków głosuje na pozostanie pary w średniookresowym przedziale handlowym 102,60-107,00 (wspomniano o tym w pierwszej części przeglądu), a zatem oczekuje na powrót do strefy centralnej na poziomie 105,00. Poziomy wsparcia to 106.10 i 105.70; Pozostałe 25% ekspertów uważa, że para będzie w stanie dotrzeć do strefy 108.00-108.50;cryptocurrencies. Popularność i wyeksponowanie kryptowalut wciąż rośnie. Według BDCenter Digital, 12 ze 100 wpisów na Twitterze dotyczy kryptowaluty. W zaledwie tydzień 7-14 lutego użytkownicy Twittera wymienili bitcoina ponad 675 000 razy. Ostatni rekord został ustanowiony 10 stycznia, kiedy tygodniowa liczba postów z wzmianką o bitcoinie osiągnęła 576 000. W sumie liczba użytkowników kryptowalut przekroczyła 200 milionów ludzi z ponad 150 krajów. Pomimo spadku w zeszłym tygodniu, 2021 rozpoczął się dobrze dla bitcoina ogółem. Para rozpoczęła się od $ 28,800 w dniu 1 stycznia i jest handlowana na 46.000 dolarów w momencie pisania, po zyskał prawie 60%. A teraz, co ważne, Crypto Fear & Greed Index w końcu wyłonił się z silnego stanu wykupienia, spadając z 93 do neutralnego 55. Oczywiście nie oznacza to, że notowania pary BTC / USD natychmiast polecą w górę. Jednak to, co się dzieje, daje inwestorom nadzieję na spełnienie pozytywnych prognoz wielu ekspertów i guru krypto. przypomnijmy, że Lisa Edwards, siostra samozwańczego twórcy bitcoina Craiga Wrighta, przewidziała, że pierwsza kryptowaluta wzrośnie do 142 000 USD. Na podstawie Elliott Wave Theory zasugerowała, że cyfrowe złoto wzrośnie do 90 000 USD do maja 2021 r., spadnie do 55 000 USD do stycznia 2022 r. i wzrośnie do 142 000 USD w marcu 2023 r. Według współzałożyciela Morgan Creek Digital Assets Anthony’ego Pompliano, główna kryptowaluta może osiągnąć 500 tysięcy dolarów do końca tej dekady, a nawet 1 milion dolarów w dłuższej perspektywie. Jednak wzrost notowań kryptowalut może się zatrzymać z powodu szybkiego ożywienia globalnej gospodarki po recesji spowodowanej epidemią koronawirusów. W tym przypadku banki centralne zaczną wycofywać swoje programy luzowania ilościowego, podnosić stopy procentowe, przestać kupować aktywa i drukować tanie pieniądze. W rezultacie, przepływy inwestycyjne w bitcoin, jako jeden z najbardziej atrakcyjnych bezpiecznych przystani, może wyschnąć bardzo szybko. Co więc zaobserwowaliśmy w zeszłym tygodniu – tymczasowa korekta czy początek nowej “krypto-zimy”? Pytanie jest nadal otwarte. Jednak zdecydowana większość ekspertów (70%) uważa, że para BTC / USD osiągnie $ 60,000-75,000 strefy na wiosnę. Pesymizm pozostałych 30% analityków wyraża się w liczbach 30 000-35 000 USD.NordFX Analytical GroupUwaga: Materiały te nie są zaleceniami inwestycyjnymi ani wytycznymi dotyczącymi pracy na rynkach finansowych i są przeznaczone wyłącznie do celów informacyjnych. Handel na rynkach finansowych jest ryzykowny i może spowodować całkowitą utratę zdeponowanych środków.
07 Mar